أطلقت شركة موديز منصة Risk InvestorIQ المتخصصة في تحليلات مخاطر الكوارث وإدارة المحافظ، بهدف دعم مستثمري الأوراق المالية المرتبطة بالتأمين (ILS) والمتخصصين في إدارة المخاطر في تقييم الصفقات الجديدة وقياس تأثيرها على محافظهم الاستثمارية.

ويأتي إطلاق المنصة في الوقت الذي يشهد فيه سوق الأوراق المالية المرتبطة بالتأمين نموًا متسارعًا، إذ بلغت إصدارات سندات الكوارث القائمة مستوى قياسيًا عند 65.6 مليار دولار بحلول منتصف 2026، فيما سجلت الإصدارات خلال النصف الأول من العام نحو 18 مليار دولار، وهو أعلى مستوى تاريخي.

وأوضحت موديز أن منصة Risk InvestorIQ، التي تعمل عبر منصة Moody’s Intelligent Risk Platform، توفر بيئة مخصصة لمستثمري ILS والمتخصصين في المخاطر، تتيح لهم تقييم الصفقات الجديدة ضمن سياق المحفظة الاستثمارية بالكامل، بدلًا من تحليل كل صفقة بصورة منفصلة.

وقال فينيث مانشيري، المدير المساعد لإدارة المنتجات في موديز، إن سوق ILS أصبح مصدرًا راسخًا لرأس المال الخاص بالمخاطر، ويشمل سندات الكوارث والصفقات الخاصة، ما أدى إلى زيادة الفرص المتاحة أمام المستثمرين، بالتزامن مع ارتفاع عدد الصفقات وتعقيد التفاعلات بين مكونات المحافظ الاستثمارية.

وأضاف أن نمو السوق وزيادة أحجام الصفقات يفرضان الحاجة إلى أدوات تحليلية قادرة على تقييم الصفقات الجديدة في إطار المحفظة بالكامل، مع التعامل مع ضيق الفترات الزمنية المتاحة لاتخاذ القرارات الاستثمارية.

وتستهدف Risk InvestorIQ معالجة التحديات المرتبطة بالاعتماد على أنظمة متعددة في تقييم الصفقات وإدارة المحافظ، والتي تتطلب نقل البيانات بين التطبيقات ومطابقة النتائج قبل إجراء المقارنات أو تحديد تأثير الصفقة على المحفظة.

وتجمع المنصة، وفقًا لموديز، بين تقييم الصفقات وتحليلات المحافظ وإدارة المحفظة داخل بيئة واحدة مخصصة لسوق ILS، بما يتيح للمستثمرين تحليل الصفقات بكفاءة أكبر وفهم انعكاساتها على محافظهم وتوسيع نطاق عملياتهم.

كما تتيح المنصة للمستخدمين الاستفادة من مجموعة نماذج RMS لمخاطر الكوارث التابعة لموديز، إلى جانب إجراء تحليلات الارتباط والتراكم على مستوى المحفظة بالتوازي مع تقييم الصفقات الجديدة، بدلًا من تشغيل النماذج بصورة منفصلة وتجميع نتائجها يدويًا.

وتوفر Risk InvestorIQ كذلك إمكانية مقارنة صفقات سندات الكوارث من نوعي 144A والصفقات الخاصة جنبًا إلى جنب، بالاستناد إلى مكتبة الصفقات الخاصة بموديز، إضافة إلى بيانات المخاطر المتعلقة بإصدارات 144A لأغراض المقارنة والقياس.

وتعتمد المنصة على بيئة بيانات محدثة بصورة مستمرة، مع الاستفادة من الوظائف التحليلية القابلة للبرمجة في Moody’s Risk Data Lake لإجراء تحليلات مخصصة تشمل منحنيات خسائر الصناعة، ومواصفات قواعد بيانات التعرضات الصناعية، ومخرجات نماذج الكوارث، وبيانات التعرضات وشروط الصفقات.

وأشار مانشيري إلى أن بناء Risk InvestorIQ على منصة Moody’s Intelligent Risk Platform يدعم ربط البيانات والتحليلات والتطبيقات داخل بيئة مشتركة، بما يساعد المؤسسات على استخدام معلومات المخاطر بصورة أكثر اتساقًا عبر مختلف العمليات.

وتعمل Risk InvestorIQ إلى جانب تطبيقات موديز الأخرى، ومنها Risk Modeler وExposureIQ وRisk Data Exchange، بما يتيح ربط نمذجة مخاطر الكوارث وتحليل التعرضات ومشاركة البيانات بصورة آمنة والعمليات الاستثمارية ضمن منظومة واحدة.

وأكدت موديز أن هذا التكامل يتيح لمستثمري ILS الوصول إلى تحليلات مترابطة ومشاركة البيانات بصورة أكثر كفاءة، إلى جانب مرونة أكبر في دمج الأنظمة وإجراء تقييمات متسقة للمحافظ الاستثمارية.

وتتمتع موديز بخبرة تمتد لأكثر من 25 عامًا في سوق ILS، إذ تعمل كوكيل للنمذجة والحساب في صفقات الأوراق المالية المرتبطة بالتأمين من نوعي 144A والصفقات الخاصة، إلى جانب نشاطها في نمذجة مخاطر الكوارث والتصنيف الائتماني وأسواق رأس المال.